中石化（00386）董事长傅成玉表示，公司整体改革方案会在两会时有进一步消息。花旗对此言论指出，目前该公司的油品销售分部是估值被低估，若出售一部分股权，将可反映出清晰的市场估值，故将中石化目标价由7.2元上调至7.87元，并将列为内地油企及亚洲发展中国家油企之首选。
该行认为，若出售股权是由适当的战略伙伴承接，例如一些零售或物流经验的公司，或能为其业务创造价值。另外，也有可能在出售股权后进行分拆上市。
此外，并不预期中石油（00857）会出售其销售分部，因该分部有重要的战略作用，而此分部能释放出的价值亦较少。该行料中石油会出售其管道资产的股权，惟并无潜在价值释放。
花旗日前报告称，考虑到华能新能源（00958）对清洁发展机制（CDM）收入的拨备增加，以及受累风力不足及电网限制，令到第四季的输出量降低逊预期，下调去年的盈利预测29%；今年及明年盈测亦降10%。目标价由4.1元降至3.8元。
不过，股价今年至今下跌约两成，目前是买入良机，维持评级“买入”。相信未来两年产量倍增，可以推动盈利高增长。同时本月份的输出量回升，料全年输出量按年升32%。另外，预期政府推出更多新能源优惠政策，如批准增建更多的新风电场。
花旗另一份报告称，佳兆业（01638）积极转型聚焦发展一二线城市，以及加速资产可扩展性（scalability）已大致完成，加上其去年收购的新土地价格持续上涨，相信佳兆业可以维持其盈利能力，未来将有均衡增长。目前估值吸引，将目标价由2.88元升至3.28元，评级“买入”。
该行相信，佳兆业2014年300亿元人民币的销售目标可达，尤其当上海、广州等城市的新盘推出，平均售价有所提高；而2014至2016年盈利年均复合增长率20%可实现。该行又认为，佳兆业在未来收购上会较有选择性。
